Vale a pena comprar ações da Engie em 2025?

Por que confiar na HelloSafe?

Na HelloSafe, nosso especialista acompanha o desempenho da Engie há mais de três anos. Todos os meses, centenas de milhares de usuários no Brasil confiam em nós para analisar as tendências do mercado e identificar as melhores oportunidades de investimento. Nossas análises são fornecidas apenas para fins informativos e não constituem recomendações de investimento. Em conformidade com nosso código de ética, nunca fomos, e jamais seremos, remunerados pela Engie.

O que é Engie?

Quanto custa a ação Engie?

O preço da ação da Engie está caindo nesta semana. Atualmente, o papel é negociado a €17,96, com queda de 0,67% nas últimas 24 horas e recuo de 1,21% na semana. A empresa possui valor de mercado de €43,57 bilhões e volume médio de 3,2 milhões de ações negociadas diariamente nos últimos 3 meses. O índice P/L está em 10,88, enquanto o rendimento de dividendos oferece atraentes 8,22% ao ano e o beta é de 0,92, sinalizando baixa volatilidade. Para o investidor brasileiro, trata-se de uma ação robusta e pouco volátil, com bom potencial para quem busca renda e estabilidade no setor de energia.

Nossa análise completa sobre a ação Engie

Analisamos minuciosamente os resultados financeiros mais recentes da Engie SA, bem como seu desempenho em bolsa nos últimos três anos. Utilizando uma abordagem proprietária que combina indicadores financeiros, sinais técnicos, dados de mercado e benchmarking competitivo, buscamos identificar tendências e oportunidades que frequentemente escapam à análise superficial. Então, por que a ação da Engie pode voltar a se destacar como um ponto estratégico de entrada no setor de energia global em 2025?

Performance Recente e Contexto de Mercado

Nos últimos 12 meses, as ações da Engie (Euronext Paris: ENGI.PA) apresentaram uma valorização substancial de 37,4%, destacando-se em um cenário global de intensas transformações no setor de energia. Apesar de uma leve correção semanal de -1,21% e retração intradiária recente (-0,67%), a performance no primeiro semestre de 2025 permanece sólida, com alta de 12,3%. O papel opera atualmente a €17,96 — em linha com a faixa das médias móveis, sugerindo um momento de consolidação com potencial de retomada.

• Aprovação da extensão da operação dos reatores nucleares Tihange 3 e Doel 4 pela Comissão Europeia — que traz previsibilidade regulatória para a Engie na Bélgica.
• Adição recorde de 4,2 GW em capacidade renovável em 2024 (totalizando 46 GW), sinalizando execução eficaz de sua estratégia de transição energética.
• Investimentos robustos em armazenamento em baterias (5 GW em operação ou em desenvolvimento) e expansão em linhas de transmissão, inclusive concessão de 1.200 km no Brasil e Peru — ampliando relevância da empresa em mercados emergentes e maduro.
• O contexto macroeconômico favorece o setor de energia renovável, com políticas governamentais voltadas à descarbonização, taxas de juros estáveis no bloco europeu e apetite crescente de investidores institucionais por ativos ESG. O atual beta da ação (0,92) indica menor volatilidade em relação ao mercado, atraente para perfis conservadores e moderados.

Análise Técnica

• Médias móveis: A ação encontra-se acima das médias de 50, 100 e 200 dias, e levemente abaixo da de 20 dias, o que configura suporte dinâmico robusto. Isso sugere que movimentos de curto prazo tendem a encontrar defesa em torno dos €17,58 e, abaixo disso, apenas no suporte crítico em €16,95.
• RSI (14 dias) em 48,6 indica terreno neutro, afastando riscos de sobrecompra e sugerindo espaço para novas altas.
• MACD levemente negativo alerta para possível desaceleração de momentum no curtíssimo prazo, mas sem indicar reversão de tendência.
• Suportes bem definidos ($17,58 e €16,95) servem como pontos de inflexão; resistências imediatas estão em €18,50 e €19,00 — eventual rompimento poderá acionar fluxos compradores, impulsionando o papel para novas máximas em 52 semanas.
• O volume médio de 3,2 milhões de ações negociadas/dia (3 meses) sinaliza liquidez estável, capaz de absorver movimentos institucionais e entradas relevantes sem impactar negativamente a cotação.

O conjunto desses indicadores posiciona a Engie em uma estrutura técnica favorável, potencializando movimentos altistas tanto no curto quanto no médio prazo.

Análise Fundamentalista

• Receita anual de €73,8 bilhões (-10,6% vs. 2023), reflexo de ajustes temporários no mix operacional após a racionalização do portfólio nuclear. Entretanto, lucro líquido recorrente subiu 3,4% organicamente, chegando a €5,5 bilhões — superando as expectativas e atingindo o topo da orientação de 2024.
• EBITDA (ex-nuclear) de €13,4 bilhões e EBIT de €8,9 bilhões revelam resiliência operacional, com margens superiores às dos principais concorrentes europeus.
• O payout generoso (65-75% do lucro líquido recorrente, com piso de €1,10 em dividendos por ação a partir de 2025) assegura previsibilidade de retornos para o investidor, reforçado pelo yield de 8,22% em 2024.
• Valuation: O múltiplo P/E em 10,88 posiciona a Engie abaixo da média de seus pares, o que somado a um crescimento anual projetado de 4,21% do faturamento (próximos 5 anos) e proposta de dividendos robustos, justifica interesse renovado do mercado.

Estruturalmente, a Engie possui fortalezas-chave:

• Modelo de negócios integrado, atuando na geração, transmissão e distribuição de energia, além de soluções de armazenamento avançadas.
• Liderança estratégica em renováveis, biometano e baterias, agora acelerando internacionalização especialmente na América Latina (incluindo Brasil), Estados Unidos e Europa.
• Presença global e inovação contínua: Perspectiva de atingir 95 GW de capacidade instalada em renováveis e armazenamento até 2030, consolidando-se como referência na transição energética mundial.

Volume e Liquidez

A liquidez do papel é notável: com volume diário médio de 3,2 milhões e capitalização de €43,57 bilhões, a Engie se destaca como ativo de referência institucional na Euronext Paris.

• Capital flutuante (free float) em torno de 72% garante dinamismo na formação de preço e facilidade em eventuais ajustes de posição.
• Estrutura acionária sólida, com o Estado francês como âncora e presença relevante de empregados e fundos institucionais, favorece estabilidade sem sacrificar o potencial de valorização.

Esse perfil atrai tanto investidores de longo prazo quanto estratégias táticas de curto e médio prazo.

Catalisadores e Perspectivas

• Aceleração em renováveis: A meta de dobrar a capacidade em renováveis e armazenamento para 95 GW até 2030 é ousada e viável, apoiada por avanços tecnológicos e regulação favorável.
• Expansão em transmissão: Plano de chegar a 10.000 km de linhas de transmissão até 2030, elevando sua participação especialmente na América Latina.
• ESG e inovação: Investimento crescente em soluções de baixo carbono, hidrogênio verde e eficiência energética, reforçando o commitment ESG que é cada vez mais valorizado pelos grandes investidores globais.
• Perspectiva financeira: Expectativa de EBIT (excluindo nuclear) entre €8,0 e €9,0 bilhões e lucro líquido recorrente de até €5 bilhões em 2025, com crescimento sustentável projetado a partir de 2027.
• Dividendos como pilar: Proposta de €1,48 por ação em 2024, ajustado para piso de €1,10 em 2025, com perspectiva de manutenção de yields atrativos ao investidor internacional – especialmente relevante diante de juros estruturais baixos na UE.
• Sinergias internacionais: Reforço da presença no Brasil via expansão de linhas de transmissão e potencial de crescimento em mercados ainda pouco penetrados.

Todos esses fatores apoiam uma dinâmica estrutural de valorização e menor risco operacional.

Estratégias de Investimento

• Curto prazo: A estabilidade técnica aliada à consolidação em um suporte relevante sugere um bom momento para exposição visando eventuais rallies rumo às resistências (€18,50–€19,00), impulsionados por notícias positivas ou superação de guidance.
• Médio prazo: Projetos de expansão e inovação devem gerar revisões altistas em projeções, ajustando o valuation ao novo patamar operacional.
• Longo prazo: O compromisso com a transição energética — visando atingir neutralidade de carbono até 2045 — e o pipeline robusto de projetos renováveis sustentam a tese para investidores focados em compor carteira previdenciária ou temática ESG.
• Perfil de risco: O beta abaixo de 1, aliados ao payout de dividendos significativo, tornam o papel propício para quem busca redução de volatilidade sem abrir mão de upside e geração de caixa.

Além disso, a política clara de dividendos e a robustez financeira oferecem segurança enquanto mantém a possibilidade de valorização relevante caso a empresa entregue ou supere as metas traçadas para 2025–2030.

É o Momento de Comprar Engie?

A Engie reúne qualidades raras em um ambiente global de investimentos: crescimento consistente, solidez operacional, governança robusta, direcionamento estratégico claro e forte compromisso com ESG. O atual nível da cotação, mesmo após expressiva valorização anual, permanece atrativo diante do potencial de expansão da companhia e das condições técnicas e fundamentais.

Principais pontos fortes a serem destacados:

• Modelo de negócios integrado e resiliente, com atuação excepcional em renováveis e transmissão.
• Projeção de crescimento acelerado até 2030 com metas palpáveis e pipeline já em execução.
• Valuation atrativo (P/E de 10,88), yield destacado (8,22%) e política de dividendos previsível.
• Liquidez institucional e sólido capital flutuante, favorecendo ajustamentos táticos e estabilidade para o investidor de longo prazo.
• Diversificação geográfica e inovação contínua, com forte presença também no Brasil.
• Catalisadores concretos: marcos regulatórios favoráveis, eventos de expansão e entregas acima do guidance em 2024.

Embora seja fundamental acompanhar a execução da estratégia e os desafios regulatórios, os fundamentos e o contexto atual parecem justificar novo interesse por parte do mercado. Engie pode estar entrando em uma nova fase altista, com potencial de se destacar como referência no universo de energia renovável, proporcionando valorização patrimonial e fluxo consistente de dividendos.

Nesse cenário, Engie se posiciona como uma escolha que deve ser considerada por investidores que buscam um equilíbrio entre solidez, crescimento e exposição a temas estratégicos de longo prazo. A convergência de fatores técnicos, fundamentais e estratégicos reforça a percepção de que o papel oferece uma excelente oportunidade em um dos setores mais promissores do planeta.

Como comprar ações da Engie em Brazil?

Comprar ações da Engie é um processo simples, seguro e cada vez mais acessível no Brasil graças às corretoras online devidamente reguladas. Hoje, você pode investir na Engie diretamente da sua casa, escolhendo entre dois métodos principais: compra à vista (compra direta da ação) ou negociação via CFDs (Contratos por Diferença). Cada modalidade oferece vantagens e riscos específicos, permitindo que investidores de diferentes perfis encontrem a alternativa mais adequada. Para ajudá-lo a tomar uma decisão informada, apresentamos abaixo uma comparação detalhada de ambas as opções, seguida de uma análise comparativa de corretores ao final da página.

Compra à Vista: Como investir diretamente em ações Engie

A compra à vista consiste em adquirir ações reais da Engie SA negociadas na Euronext Paris, tornando você sócio da empresa e elegível a dividendos, conforme sua política de distribuição. Este é o modo tradicional e conservador de investir em ações estrangeiras. As taxas geralmente envolvem uma comissão fixa por ordem, que costuma variar entre R$10 e R$25 por operação – algumas corretoras oferecem taxas ainda melhores para operações no exterior.

Exemplo prático

Se o preço de cada ação da Engie é de €17,96, e você deseja investir US$1.000 (aproximadamente €920 considerando a cotação do euro/dólar), será possível comprar cerca de 51 ações, descontando uma taxa de corretagem de US$5.

• Cenário de valorização: Se o preço da ação sobe 10%, seu investimento passa a valer US$1.100. Resultado: Ganho bruto de US$100, ou seja, +10% sobre seu aporte inicial.

Negociação via CFD: Potencializando operações com alavancagem

Negociar CFDs (Contratos por Diferença) sobre ações Engie permite especular sobre a valorização ou queda do papel, sem adquirir o ativo real. Os CFDs possibilitam operações alavancadas, multiplicando o potencial de ganhos (e também de perdas). As principais taxas são o spread (diferença entre preço de compra e venda) e custos de financiamento diários (“overnight”) para posições mantidas de um dia para o outro.

Exemplo prático

Você abre uma posição em CFD sobre as ações Engie, com alavancagem de 5x, usando um capital de US$1.000. Assim, sua exposição de mercado é de US$5.000.

• Cenário de valorização: Se a ação sobe 8%, seu resultado será: 8% × 5 = 40%. Resultado: Lucro de US$400 sobre seu capital investido (sem considerar taxas).

Compare antes de investir

Antes de investir, é fundamental comparar as taxas, plataformas e condições oferecidas por diferentes corretoras para identificar aquela que melhor atende seu perfil e objetivos. O método ideal depende do que você busca: exposição direta às ações e dividendos (compra à vista), ou operações mais flexíveis e alavancadas (CFDs). Confira nosso comparador logo abaixo para ver as alternativas disponíveis no mercado.

A ação da Engie (ENGI.PA), listada na bolsa de Paris, é referência internacional no setor de energia, destacando-se pelo foco em renováveis e rede de transmissão. Com um histórico de resultados sólidos e perspectivas de crescimento impulsionadas pela transição energética, a Engie representa uma oportunidade atraente para investidores brasileiros adequadamente informados, especialmente aqueles que buscam exposição internacional e renda passiva através de dividendos.

🛒 Compra à Vista (Compra Direta de Ações)

Comprar ações da Engie à vista significa adquirir os papéis diretamente na bolsa internacional Euronext Paris. Para brasileiros, isso geralmente envolve abrir conta em corretora internacional ou utilizar plataformas nacionais que oferecem acesso a ativos estrangeiros – muitas já trazem processos simplificados.

Ao comprar à vista, você se torna efetivamente sócio da empresa, participando dos lucros (recebendo dividendos) e uma eventual valorização do preço das ações ao longo do tempo. Por exemplo, um investidor brasileiro que adquirisse 100 ações da Engie ao preço atual de €17,96 (aproximadamente R$104,00 por ação, considerando o euro a R$5,80)*, teria um investimento inicial de R$10.400,00. Com o dividendo proposto de €1,48 por ação (R$8,58), receberia cerca de R$858,00 em dividendos anuais, o que representa um rendimento de cerca de 8,2% ao ano — bastante superior à média da poupança ou do CDI no Brasil.

• Receber dividendos diretamente
• Votar nas assembleias
• Possibilidade de manter a ação por muitos anos aproveitando o potencial de valorização

💻 Negociação via CFD (Contrato por Diferença)

Outra forma acessível para investidores brasileiros obterem exposição à Engie, sem comprar a ação diretamente, é por meio de CFDs (Contract for Difference – Contrato por Diferença), oferecidos por corretoras internacionais. No CFD, você não possui a ação, mas opera baseado na variação do preço do ativo.

• Alavancagem: possibilidade de operar com valores superiores ao capital inicialmente depositado. Por exemplo, com apenas R$2.000,00, você pode abrir uma posição equivalente a R$10.000,00 em ações da Engie (alavancagem de 5x).
• Facilidade de negociação: operações rápidas, possibilidade de operar tanto na alta quanto na queda da ação.
• Não exige remessa internacional para cada operação.

Por outro lado, vale lembrar que você não recebe dividendos na maioria das corretoras e o risco de alavancagem pode aumentar perdas. CFDs são mais recomendados para investidores que já têm alguma experiência ou buscam operações de curto prazo.

💡 Dicas Finais

• Confirme a credibilidade da corretora escolhida, seja para compra à vista, seja para operação via CFD.
• Não esqueça dos impostos: lucros e dividendos de ações estrangeiras, recebidos por brasileiros, estão sujeitos à tributação (atualmente 15% na fonte, e eventuais ajustes no Imposto de Renda).
• Acompanhe a cotação do euro: ela pode impactar seus ganhos em reais tanto para cima quanto para baixo.
• Monte sua estratégia visando o longo prazo, principalmente se seu objetivo for renda com dividendos e proteção patrimonial.
• Fique atento a datas importantes como a data de pagamento dos dividendos e as divulgações trimestrais de resultados.

🧮 Exemplos Práticos

Exemplo prático: compra à vista e via CFD

• Compra à Vista: João investe R$10.400,00 comprando 100 ações da Engie, recebe R$858,00 em dividendos no ano e, se a ação valorizar 30% (como aponta o consenso), poderá ter um ganho adicional de R$3.120,00 — totalizando quase R$4.000,00 de lucro (antes de impostos), ou 38% de retorno em 1 ano.
• Via CFD: Maria aplica R$2.000,00 com alavancagem 5x. Se a ação subir 10%, ela tem um lucro de R$1.000,00 (50% de retorno sobre o valor investido), mas se cair 10%, a perda também será R$1.000,00 (alerta para o risco maior dos CFDs!).

Combinando potencial de valorização, forte distribuição de dividendos e presença global, investir na Engie pode ser um passo inteligente para diversificar e fortalecer sua carteira. Avalie seu perfil de risco e considere consultar um assessor financeiro para tomar a melhor decisão. A energia do futuro está em suas mãos — invista com confiança!

Nossas 7 dicas para comprar ações da Engie

As últimas notícias sobre Engie

Engie avança na expansão de 1.200 km de linhas de transmissão no Brasil, fortalecendo presença regional. Nos últimos dias, a Engie confirmou progressos relevantes em projetos de transmissão no Brasil, consolidando-se como um dos principais operadores privados de infraestrutura elétrica do país. Com aproximadamente 1.200 km de linhas em expansão, a companhia reforça sua posição estratégica em um mercado de rápido crescimento e demanda elevada por energia limpa e confiável. Este movimento alia-se aos objetivos regulatórios e de mercado do Brasil, que privilegiam a ampliação da capacidade de transmissão para suportar a transição energética e garantir estabilidade ao sistema nacional.

A companhia reportou desempenho operacional e financeiro acima das expectativas em 2024, impulsionando o otimismo dos analistas. Apesar de queda na receita devido ao contexto europeu, a Engie superou o limite superior da orientação em lucros do ano fiscal de 2024. O lucro líquido recorrente atingiu €5,5 bilhões, crescimento orgânico de 3,4%, resultado visto com bons olhos por investidores focados em valor e distribuição de dividendos. A política robusta de remuneração aos acionistas, com previsão de €1,48 por ação para abril de 2025, mantém o interesse especialmente de investidores brasileiros, considerando o elevado yield de 8,22% e a estabilidade do payout.

Engie acelerou a implantação e operação de energias renováveis e baterias, segmento central para o Brasil. O ano de 2024 registrou adição recorde de 4,2 GW em capacidade renovável e mais de 5 GW em operações ou construções de sistemas de armazenamento por bateria, alinhando-se ao elevado potencial brasileiro nesse setor. A expertise da Engie em projetos solares e eólicos, combinada à capacidade de investimento e inovação, permite avanços significativos em parcerias e projetos locais, robustecendo o papel do Brasil como hub estratégico para o crescimento da matriz energética limpa na América Latina.

Há perspectiva de crescimento anual sustentável e metas agressivas até 2030, favorecendo investidores de longo prazo no Brasil. A companhia reafirmou ambições robustas de alcançar 95 GW em capacidade instalada renovável e de armazenamento, bem como a expansão para 10.000 km em linhas de transmissão globalmente. O Brasil, ao figurar entre os mercados-chave, será um dos beneficiados diretos por esses investimentos, gerando novas oportunidades de emprego, desenvolvimento em infraestrutura de energia e posicionamento do país como referência internacional na transição energética.

O ambiente regulatório e o regime fiscal brasileiro seguem favoráveis ao investidor pessoa física e institucional. Os dividendos pagos por Engie, apesar de incidência de 15% de imposto de renda na fonte para residentes no Brasil, continuam atraentes ante opções locais, especialmente pela previsibilidade da política de distribuição (piso de €1,10 por ação até 2025). Aliado ao histórico de robustez operacional e transparência, o contexto favorece o apetite do mercado brasileiro por ações globais do setor energético, sobretudo aquelas com sólidos compromissos ESG e visão de longo prazo.

FAQ

FAQ

P. Laurore

Especialista em finanças

Co-fundadora da HelloSafe e detentora de um mestrado em finanças, Pauline tem uma experiência reconhecida em finanças pessoais, que utiliza para ajudar os utilizadores a compreender melhor e a otimizar as suas escolhas financeiras. Na HelloSafe, Pauline desempenha um papel fundamental na conceção de conteúdos claros e educativos sobre poupanças, investimentos e finanças pessoais. Apaixonada pela educação financeira, Pauline esforça-se, em cada conteúdo que supervisiona, por fornecer informações fiáveis, transparentes e imparciais para uma gestão financeira independente e informada. Para tal, testou mais de 100 plataformas de negociação para ajudar os utilizadores da Internet a fazerem as escolhas certas.